Saiba o que é conta investimento e como ela funciona
Além da tradicional conta corrente, as instituições financeiras brasileiras costumam oferecer um outro tipo de conta para seus clientes: a conta investimento.
Criada para amenizar os efeitos da cobrança de CPMF nas contas tradicionais, a conta investimento passou por diversas mudanças e evoluiu com ao longo do tempo. Com isso, ela se manteve como uma opção interessante para os correntistas — principalmente para investidores que aplicam no longo prazo.
O que é uma conta investimento?
A conta investimento é um modelo de conta bancária, voltada para quem deseja investir seu dinheiro. A partir da lei que criou essa modalidade de conta, todos os bancos são obrigados a disponibilizar a conta investimento entre seus produtos.
Ou seja, assim como a conta corrente e conta poupança, a conta investimento é uma opção oferecida pelos bancos aos clientes que investem com eles. Trata-se de uma aplicação diferenciada, tanto no quesito taxas, quanto nas possibilidades de movimentação financeira. Suas características variam de instituição para instituição.
Por que a conta investimento foi criada?
A conta investimento foi criada pela lei nº 10.892, em junho de 2004. Seu principal objetivo era criar uma forma de isentar os investidores da famosa Contribuição Provisória sobre Movimentação Financeira — conhecida também como CPMF.
Ou seja, antes da conta investimento, toda aplicação financeira era taxada em 0,38% — o valor da alíquota da CPMF. Com isso, a incidência desse imposto prejudicava diretamente o capital depositado — já que a cobrança não se limitava a parte do rendimento da aplicação, mas sim sobre o total do valor movimentado.
Logo, com a criação da conta investimento, o investidor passou a ter a possibilidade de transferir seus recursos entre suas aplicações sem ter que pagar a CPMF..
Atualmente, a CPMF não está mais em vigor. Porém, mesmo sem a incidência do imposto, foram feitas adaptações na oferta de conta investimento para que ela continuasse vantajosa para os correntistas.
Vantagens tributárias das contas investimento
Além da retirada da CPMF, a conta investimento também trouxe outra grande vantagem para os investidores: a cobrança de Imposto de Renda semestral. Ou seja, nesse tipo de conta, as taxações passaram a ser feitas apenas duas vezes ao ano — sempre no último dia útil dos meses de Novembro e Maio. Sem a conta investimento, a cobrança do IR seria mensal, de 20% sobre o lucro obtido.
Exemplo de tributação nas contas investimento
Para exemplificar, imagine uma quantia de R$35.750,00 foi aplicada em um banco. Em um ano, os lucros dessa aplicação teriam sido taxados em 20% todos os meses. Ao final do período, com um rendimento mensal de 1,67%, o valor final da conta seria de R$41.921,92.
Com a conta investimento, a taxação passou a ser semestral. Isso significa que o Imposto de Renda sobre o lucro passou a ser cobrado apenas duas vezes ao ano. Ao final dos doze meses, com o mesmo rendimento mensal de 1,67%, o montante estaria em R$ 42.635,92. A diferença de lucro entre uma aplicação e outra seria de R$714.
Contas investimento e o longo prazo
Logo, a conta investimento acabou criando um incentivo para que o capital depositado permanecesse aplicado por mais tempo. Isso acontece porque, em um período maior, a forma de cobrança do IR afetaria diretamente o rendimento do investidor. Por isso, a medida favoreceu também o investimento em longo prazo, dando aos bancos uma capacidade de recursos mais sólida durante um maior período de tempo.
Como funciona a conta investimento atualmente?
Atualmente, as contas investimento são mais comuns nos bancos de investimento. Isso ocorre por dois motivos:
- O primeiro deles é que o modelo de negócios destas instituições é o investimento. Logo, por não serem bancos de varejo, o capital aplicado pelos clientes precisa ir para uma conta investimento, já que esse o core business dessas empresas.
- Além disso, legalmente, os bancos de investimento não poderem abrir conta corrente para os seus clientes. Logo, para que os mesmos consigam captar recursos, é utilizada a conta investimento.
Já nos bancos convencionais, existe a opção de abertura tanto de conta corrente quanto da conta investimento.
A poupança, por exemplo, é considerada legalmente um tipo conta investimento. Porém, se sua intenção é investir bem, não se deixe enganar. Hoje em dia, existem inúmeras opções mais rentáveis e até mesmo mais seguras do que a defasada caderneta de poupança. Para saber mais, confira o nosso Manual do Novo Investidor e descubra onde fazer o seu dinheiro render da melhor forma.
